當(dāng)我國改革進(jìn)入深水區(qū)，當(dāng)實(shí)體經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型升級(jí)邁入新階段，歷經(jīng)近30年發(fā)展的財(cái)務(wù)公司站在了新起點(diǎn)。截至2015年末，全國財(cái)務(wù)公司共有法人機(jī)構(gòu)224家，資產(chǎn)規(guī)模6.40萬億元，利潤總額582.65億元，不良資產(chǎn)率0.11%。
知人者智，自知者明。深刻認(rèn)識(shí)“十三五”時(shí)期宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)是財(cái)務(wù)公司抓住“十三五”機(jī)遇的前提?！笆濉逼陂g，宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)不容樂觀，國際經(jīng)濟(jì)將繼續(xù)緩慢復(fù)蘇，國內(nèi)經(jīng)濟(jì)“三期”疊加的錯(cuò)綜復(fù)雜局面仍將延續(xù)。2016年作為“十三五”開局之年，宏觀經(jīng)濟(jì)下行壓力依然很大，財(cái)務(wù)公司所屬集團(tuán)核心主業(yè)大多為第二產(chǎn)業(yè)，“十三五”期間將迎來深度調(diào)整，這將使財(cái)務(wù)公司經(jīng)營環(huán)境復(fù)雜化，風(fēng)險(xiǎn)管理水平、金融服務(wù)能力、經(jīng)營模式等都面臨挑戰(zhàn)。但總體而言，機(jī)遇大于挑戰(zhàn)。從國家“十三五”規(guī)劃建設(shè)分析，財(cái)務(wù)公司行業(yè)未來面臨三大發(fā)展機(jī)遇。
“一帶一路”戰(zhàn)略中的國際化機(jī)遇
“一帶一路”建設(shè)將是新形勢(shì)下推動(dòng)我國經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的重要?jiǎng)恿?，為我國企業(yè)集團(tuán)“走出去”與中國經(jīng)濟(jì)進(jìn)一步融入全球經(jīng)濟(jì)找到新的突破口與增長(zhǎng)點(diǎn)。“十三五”期間，我國與“一帶一路”沿線國家的合作將進(jìn)一步推進(jìn)，這給金融業(yè)帶來了重大機(jī)遇，同時(shí)也對(duì)金融機(jī)構(gòu)的服務(wù)能力提出了更高要求。對(duì)財(cái)務(wù)公司行業(yè)而言，“一帶一路”戰(zhàn)略涉及的行業(yè)中，財(cái)務(wù)公司分布相對(duì)密集，支持企業(yè)集團(tuán)國際化產(chǎn)業(yè)布局是擺在財(cái)務(wù)公司面前的重要課題。
與企業(yè)集團(tuán)“走出去”如影相隨的是財(cái)務(wù)公司資金管理的“跟出去”。企業(yè)集團(tuán)在國際市場(chǎng)上面臨著復(fù)雜的政治經(jīng)濟(jì)環(huán)境：外匯管制政策的國家差異性、波譎云詭的國際外匯市場(chǎng)、多樣化的投融資需求等，這雖然挑戰(zhàn)財(cái)務(wù)公司跨境資金管理能力，但更是財(cái)務(wù)公司金融服務(wù)實(shí)現(xiàn)國際化的機(jī)遇。不同財(cái)務(wù)公司可根據(jù)自身實(shí)際情況，采取財(cái)務(wù)公司境外分支機(jī)構(gòu)、跨國公司總部外匯資金集中運(yùn)營管理試點(diǎn)、在自貿(mào)區(qū)設(shè)立財(cái)務(wù)公司等不同境外資金運(yùn)營管理平臺(tái)模式，探索開展境外資金歸集、境外企業(yè)結(jié)算、境外企業(yè)存貸款、境外外匯交易、籌融資、財(cái)務(wù)顧問等業(yè)務(wù)。
“一帶一路”戰(zhàn)略是所有金融機(jī)構(gòu)共同的機(jī)遇，財(cái)務(wù)公司需要與來自國內(nèi)外的金融機(jī)構(gòu)在國際市場(chǎng)上同臺(tái)競(jìng)技，除基本的技能外，還需要在管理理念、經(jīng)營手段、人才儲(chǔ)備、制度建設(shè)乃至信息系統(tǒng)等各方面做好充分的準(zhǔn)備。學(xué)習(xí)并尊重國際規(guī)則、敬畏并遵循市場(chǎng)規(guī)律應(yīng)該成為每一個(gè)試圖“走出去”財(cái)務(wù)公司信奉的圭臬。
供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革下的發(fā)展機(jī)遇
2015年中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議明確指出，明年以及今后一個(gè)時(shí)期，要在適度擴(kuò)大總需求的同時(shí)，著力加強(qiáng)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革。在產(chǎn)業(yè)層面，淘汰“僵尸企業(yè)”，化解過剩產(chǎn)能，激發(fā)企業(yè)活力，將是“供給側(cè)改革”的重點(diǎn)領(lǐng)域。去產(chǎn)能主要是在煤炭、鋼鐵、制造、有色金屬、建材等傳統(tǒng)行業(yè)下工夫，淘汰落后的、過剩的、高污染的產(chǎn)能。國企改革將在2016年進(jìn)入發(fā)展的“陣痛之年”，這些行業(yè)都有可能成為改革的重點(diǎn)行業(yè)。重組是企業(yè)實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)升級(jí)和行業(yè)轉(zhuǎn)型的主要手段，新一輪央企兼并重組浪潮有望在今年全面展開。這些行業(yè)財(cái)務(wù)公司相對(duì)集中，供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革對(duì)財(cái)務(wù)公司而言也意味著新的發(fā)展機(jī)遇。
銀監(jiān)會(huì)在2016年全國銀行業(yè)監(jiān)督管理工作會(huì)議上明確要求，將服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革作為改善金融服務(wù)的重要內(nèi)容。作為與實(shí)體經(jīng)濟(jì)最密切的金融機(jī)構(gòu)，財(cái)務(wù)公司直接對(duì)接了供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革重點(diǎn)任務(wù)，通過資金集中管理，提高企業(yè)集團(tuán)資金使用效率，降低了內(nèi)部交易成本和融資成本，并通過多種方式滿足集團(tuán)重點(diǎn)項(xiàng)目、緊急項(xiàng)目、戰(zhàn)略性項(xiàng)目的融資需求，在支持企業(yè)集團(tuán)淘汰落后產(chǎn)能，加快結(jié)構(gòu)調(diào)整和轉(zhuǎn)型升級(jí)的同時(shí)，也提升了自身的金融服務(wù)能力，有利于財(cái)務(wù)公司長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展。2015年，財(cái)務(wù)公司行業(yè)支持超過6萬家企業(yè)成員單位提質(zhì)降本增效，為企業(yè)集團(tuán)節(jié)約資金成本超過700億元。
創(chuàng)新發(fā)展中的轉(zhuǎn)型機(jī)遇
“十三五”規(guī)劃建設(shè)和中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議都把創(chuàng)新列為五大發(fā)展理念之首。“十三五”為創(chuàng)新提供了良好的土壤，財(cái)務(wù)公司應(yīng)抓住機(jī)遇，通過創(chuàng)新實(shí)現(xiàn)發(fā)展轉(zhuǎn)型。
激發(fā)實(shí)體經(jīng)濟(jì)活力是“十三五”期間重要課題。產(chǎn)業(yè)鏈金融依托核心企業(yè)，通過為產(chǎn)業(yè)鏈上的企業(yè)提供個(gè)性化金融服務(wù)以激發(fā)整個(gè)產(chǎn)業(yè)活力，從而形成和諧的產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈。銀監(jiān)會(huì)在2016年全國銀行業(yè)監(jiān)管管理工作會(huì)議上明確提出，支持企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)公司擴(kuò)大延伸產(chǎn)業(yè)鏈金融服務(wù)試點(diǎn)，修改完善《關(guān)于企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)公司試點(diǎn)延伸產(chǎn)業(yè)鏈金融服務(wù)的指導(dǎo)意見》，積極支持符合條件的財(cái)務(wù)公司將服務(wù)對(duì)象適度擴(kuò)展到與集團(tuán)主業(yè)密切相關(guān)的產(chǎn)業(yè)鏈上游企業(yè)，提高企業(yè)集團(tuán)產(chǎn)業(yè)鏈競(jìng)爭(zhēng)力，為企業(yè)集團(tuán)產(chǎn)業(yè)鏈上下游企業(yè)提供基于真實(shí)貿(mào)易背景的票據(jù)貼現(xiàn)和應(yīng)收賬款保理等金融服務(wù)。這將極大改善財(cái)務(wù)公司以利差為主的經(jīng)營模式，有利于財(cái)務(wù)公司轉(zhuǎn)變發(fā)展方式。
普惠金融將是“十三五”期間金融改革的重頭戲，互聯(lián)網(wǎng)金融被認(rèn)為是普惠金融的中堅(jiān)力量，《中共中央關(guān)于制定國民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展第十三個(gè)五年規(guī)劃的建議》首次將“互聯(lián)網(wǎng)金融”納入國家五年規(guī)劃建議，此舉意味著“十三五”期間，互聯(lián)網(wǎng)金融將從興起到興盛。財(cái)務(wù)公司互聯(lián)網(wǎng)金融實(shí)際上是依托互聯(lián)網(wǎng)，實(shí)現(xiàn)金融服務(wù)的線上延伸，從而提高金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的效率。其發(fā)展起始于網(wǎng)上金融服務(wù)平臺(tái)的搭建，現(xiàn)階段，發(fā)展較快的財(cái)務(wù)公司互聯(lián)網(wǎng)金融較快當(dāng)屬第三方支付結(jié)算和上下游產(chǎn)業(yè)鏈融資，體現(xiàn)出一定的“綜合化+互聯(lián)網(wǎng)化+產(chǎn)業(yè)鏈化”特征?！笆濉逼陂g，財(cái)務(wù)公司可把互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的重點(diǎn)放在金融服務(wù)功能的實(shí)現(xiàn)上，尤其是產(chǎn)業(yè)鏈金融服務(wù)領(lǐng)域。嘗試借助電商平臺(tái)深化產(chǎn)業(yè)鏈融資，通過設(shè)計(jì)方便快捷的線上處理流程，增強(qiáng)融資的便利性和靈活性，同時(shí)突破傳統(tǒng)信貸業(yè)務(wù)的處理方式，增強(qiáng)與產(chǎn)業(yè)鏈上下游中小微企業(yè)之間的粘性，緩解中小微企業(yè)融資難題。
此外，“十三五”期間，金融改革進(jìn)一步深化，監(jiān)管部門在支付結(jié)算、金融債發(fā)行、債券承銷、資產(chǎn)證券化等領(lǐng)域有望給予財(cái)務(wù)公司政策支持；利率市場(chǎng)化推進(jìn)，有助于引導(dǎo)財(cái)務(wù)公司提升產(chǎn)品定價(jià)能力和資產(chǎn)負(fù)債管理能力；金融開放和人民幣國際化有利于財(cái)務(wù)公司擴(kuò)展國際業(yè)務(wù)的廣度和深度。